SafeBrok analiza la caída de la tasa de ahorro de las familias al 11 % de su renta disponible, su nivel más bajo desde 2023, a dos meses del cierre del ejercicio fiscal

El 31 de octubre se celebra el Día Mundial del Ahorro y este año llega con un dato que invita a la reflexión. Según las Cuentas Trimestrales no Financieras de los Sectores Institucionales publicadas por el INE el 30 de septiembre, la tasa de ahorro de los hogares se situó en el 11% de su renta disponible en el segundo trimestre de 2026. Son seis décimas menos que en el trimestre anterior y el nivel más bajo desde comienzos de 2023.

La paradoja es que las familias ganan más. La renta disponible de los hogares creció un 5,5% interanual, pero el gasto en consumo avanzó aún más rápido, un 7,1%. Cuando el consumo crece más que los ingresos, la parte que queda para ahorrar se reduce.

La inflación, el otro factor

A la caída del ahorro se suma la subida de los precios. Según el INE, la inflación general se situó en septiembre en el 4,9% interanual, su nivel más alto desde febrero de 2023, y la subyacente en el 3,1%. Esto afecta directamente al dinero que no se mueve: con una inflación del 4,9%, 10.000 euros guardados durante un año en una cuenta sin remuneración compran lo mismo que unos 9.530 euros de hoy. Por eso, además de cuánto se ahorra, importa dónde se guarda y para qué.

Ahorrar primero, gastar después

El ahorro funciona como un colchón ante imprevistos y como palanca para alcanzar objetivos a corto y largo plazo. Los especialistas en finanzas personales coinciden en unos pocos hábitos: incluir el ahorro como una partida fija del presupuesto, apartarlo nada más cobrar mediante transferencias automáticas, fijar metas concretas y con plazo, revisar los gastos recurrentes y vigilar los pequeños "gastos hormiga" del día a día.

La caída de la tasa de ahorro no significa necesariamente que las familias hayan dejado de ahorrar, sino que el consumo ha ganado terreno. Por eso la fecha es una buena ocasión para comprobar si lo que se aparta cada mes sigue respondiendo a los objetivos de cada hogar.

Cuánto ahorrar: tres referencias útiles

Una de las pautas más utilizadas es la regla 50/30/20: destinar en torno al 50% de los ingresos netos a gastos necesarios (vivienda, suministros, alimentación y transporte), el 30% a gastos personales y el 20% al ahorro. No es una norma fija, sino un punto de partida para revisar el presupuesto. Con una tasa de ahorro media del 11%, muchos hogares quedan lejos de ese 20%.

El primer objetivo suele ser un fondo de emergencia equivalente a entre tres y seis meses de gastos fijos, guardado en un producto líquido y sin riesgo de pérdida. Para una familia con 2.000 euros de gastos mensuales, eso supone entre 6.000 y 12.000 euros.

La constancia pesa más que la cantidad. Apartar 100 euros al mes suma 1.200 euros en un año, y si esa cantidad sale de la cuenta el mismo día del cobro, el ahorro deja de depender de la fuerza de voluntad.

Un buen momento para revisar el año

Los dos meses que quedan hasta el 31 de diciembre son también la última ventana para revisar las decisiones con efecto fiscal en el ejercicio, como las aportaciones a planes de pensiones y otros instrumentos de previsión social, siempre dentro de los límites legales vigentes.

Para las aportaciones a planes de pensiones individuales, el límite general de reducción en el IRPF es de 1.500 euros anuales, sin superar el 30% de la suma de los rendimientos netos del trabajo y de actividades económicas. En los planes de empleo ese límite puede ampliarse hasta 8.500 euros, en función de las aportaciones de empresa y trabajador. Como la aportación reduce la base imponible, el ahorro fiscal depende del tipo marginal de cada contribuyente: con una base de 35.000 euros, aportar 1.500 euros hace que se tribute como si se hubieran ingresado 33.500.

Antes de cerrar el año, conviene repasar cinco puntos:

Cuánto se ha ahorrado en el año y si se ha cumplido el objetivo inicial.

Si el fondo de emergencia cubre al menos tres meses de gastos fijos.

Cuánto se ha aportado a planes de pensiones y si queda margen hasta el límite.

Las comisiones y condiciones de cuentas, seguros y productos contratados.

El objetivo de ahorro para 2027, con la transferencia automática ya programada.

Para quienes quieran dar ese paso, las opciones son variadas: desde las herramientas de presupuesto que ofrecen muchas entidades financieras hasta el acompañamiento de profesionales de la planificación. En este último campo, metodologías como el Método de Acompañamiento Financiero Inteligente (MAFI) proponen trabajar por fases y empezar por los objetivos vitales de cada familia antes de hablar de cualquier producto.

"El ahorro no empieza con un producto, empieza con una conversación sobre lo que cada familia quiere conseguir", explica Mario Pereira, director de negocio de SafeBrok España. "Un día como este es una buena excusa para sentarse, poner números a esos objetivos y decidir con información".